ML SYSTEM: spadek przychodów i obniżenie rentowności

Grupa ML System w I kwartale 2025 roku wypracowała 18,3 mln zł przychodów ze sprzedaży wobec 40,1 mln zł w analogicznym okresie poprzedniego roku. W analizowanym okresie strata EBITDA wyniosła 8 mln zł w porównaniu z zyskiem 13,3 mln zł rok wcześniej. Strata netto w pierwszych trzech miesiącach br. wyniosła 17,4 mln zł w porównaniu z 5,9 mln zł zysku w I kwartale 2024 roku. Niedobór kapitału obrotowego przełożył się na znaczny spadek przychodów, co w konsekwencji obniżyło rentowność.   

Firma podpisała umowy gwarancyjne z KUKE oraz bankami, stabilizujące jej sytuację finansową w nadchodzących miesiącach oraz uwalniające kapitał obrotowy.

Na koniec maja br. łączna wartość złożonych przez grupę ofert wyniosła 1,36 mld zł. Wartość portfela zamówień osiągnęła z kolei 224,5 mln zł. Łączna powierzchnia aktualnie realizowanych zleceń w BIPV i aktywnych szkłach to 21 tys. mkw., z czego większość stanowi eksport.

Grupa ML System podpisała 30 maja 2025 roku umowę dotyczącą finansowania z konsorcjum wierzycieli, w tym BNP Paribas Bank Polska, Bankiem Gospodarstwa Krajowego, Agencją Rozwoju Przemysłu oraz Millennium Leasing. Umowa umożliwia firmie finalizację biznesplanu, który ukierunkowany jest na wzrost przychodów i spłatę zadłużenia zgodnie z ustalonym harmonogramem, jednocześnie stabilizując sytuację płynnościową.

Wierzyciele zobowiązali się do utrzymania finansowania i czasowego wstrzymania egzekwowania zobowiązań, co pozwoli firmie na kontynuację działalności i realizację strategicznych celów. Umowa obowiązuje do 30 września 2025 roku, z możliwością wcześniejszego zakończenia. 30 maja 2025 roku każdy z wierzycieli potwierdził, że odpowiednie płatności zostały dokonane, a tym samym zapisy umowy dotyczące warunków i zasad finansowania weszły w życie.

Ponadto, ML System 30 maja 2025 roku zawarł aneksy do umów kredytowych z:

• BNP Paribas Bank Polska zwiększający limit kredytu do 30 mln zł z 20 mln zł i wydłużający okres bieżącego udostępnienia kredytu maksymalnie do 21 maja 2026 roku oraz
• Bankiem Gospodarstwa Krajowego (BGK), przedłużając okres kredytowania do 30 września 2025 roku.

Czytaj: Ograniczniki przepięć. Nowa grupa produktowa ELKO-BIS Systemy Odgromowe

Podpisanie powyższych porozumień było możliwe dzięki zawarciu umów z Korporacją Ubezpieczeń Kredytów Eksportowych (KUKE) o gwarancje kontraktowe na limit 2,2 mln euro oraz o gwarancje płatnicze na limit 24 mln zł.  

– Na bieżąco współpracujemy z instytucjami finansowymi i bankami, aby zabezpieczyć finansowanie umożliwiające płynną realizację bieżącej działalności oraz celów strategicznych. Podpisane umowy gwarancyjne oraz z bankami istotnie wpłyną na stabilizację sytuacji finansowej firmy w nadchodzących miesiącach, uwalniając kapitał obrotowy. Równolegle podejmujemy działania na rzecz optymalizacji biznesu, ze szczególnym naciskiem na redukcję kosztów. Intensywnie pracujemy także nad pozyskiwaniem nowych kontraktów, koncentrując się głównie na rynkach zagranicznych, co potwierdzają nowo zawarte umowy – komentuje Edyta Stanek, prezes ML System.

ML System dostarczy laminowane moduły BIPV z powłoką satynową i w nietypowych kształtach o powierzchni całkowitej blisko 0,8 tys. mkw. na fasadę Banku Stadtsparkasse w Monachium. Ponadto, firma otworzyła nowy kierunek eksportowy – dostarczy 0,5 tys. mkw. modułów laminowanych na fasadę budynku Elithis Mulhouse we Francji. Podpisanie powyższych umów było możliwe m.in. dzięki gwarancjom KUKE. Udział sprzedaży eksportowej wyniósł w I kwartale 2025 roku 24,4 proc., czyli o 14,8 p.p. więcej w ujęciu rok do roku.

RE, ESPI